OPERAZIONE GRANDE SLAM

Prezzi di chiusura delle Mibo scadenza corta… e volatilità implicita media ponderata per la creazione dei livelli di Garcia…

Bene per Garcia oggi ma questo movimento cambia lo scenario ribassista?

Il sentiment di fondo è e rimane sempre di tipo rialzista anche se avevamo intuito dalla lettura degli Open Interest e da altre cosucce che ci sarebbe stato uno storno…

Per quanto riguarda il nostro mercato la resistenza 20.500 rimane un osso duro da superare per poter parlare di un superamento di questa fase.

Intanto posto le probabilità statistiche dell’ultimo pattern giornaliero e come si vede dalla percentuale cerchiata di rosso c’è ancora da soffrire…

Come funziona questa analisi?

E’ tutto scritto sulla slide postata. Il pattern di prezzo che vedi all’interno della lente di ingrandimento è stato trovato nel data base 318 volte. Andando a valutare il comportamento delle candele successive possiamo vedere le frequenze. Per esempio dei 319 pattern 194 nella seduta successiva hanno fatto un minimo inferiore a quello toccato oggi… e così via.

Molto interessante. Hai sempre grandi idee.

Molto interessante. Hai sempre grandi idee.

Noi piccoli siamo costretti ad aguzzare l’ingegno per cogliere quei piccoli vantaggi competitivi che si presentano costantemente sul mercato e che fanno la differenza tra un trader profittevole di lungo periodo e uno perdente

Per quanto mi riguarda ancora nessuna posizione assunta sul mercato Idem (Italian Derivatives Market). Ho provato oggi a impostare questo Ratio Spread di Call senza riuscirci…

Antonio, tra quelle del tuo ebook, qual'è la correzione che preferisci (o che hai in mente) per un ratio di call?

Antonio, tra quelle del tuo ebook, qual'è la correzione che preferisci (o che hai in mente) per un ratio di call?

Questa strategia è composta da una long call e da due o più short call con la stessa scadenza ma strike maggiore. Possiamo considerare questa strategia come fusione di due strategie minori: e cioè di un Vertical Spread di Call a Debito 20.000/ 20750 e una Short Call Naked che ha lo strike coincidente con quello venduto della prima (20.750).
La prima strategia è rialzista mentre la seconda è ribassista. E quindi, in un eventuale rialzo, bisogna stare attenti alla seconda.
La strategia nel suo complesso genera profitto se il prezzo rimane in trading range o sale di poco e non supera i 20.750 e se crolla la volatilità implicita. Ora, normalmente la volatilità implicita risulta contro correlata con l’indice e cioè ad un aumento dell’indice si assiste a una diminuzione della VI e viceversa. Perciò da questo punto di vista la strategia ha un senso…

La strategia va corretta non appena supera lo strike venduto (in questo caso la Short Call Naked comincia ad andare ITM e può creare qualche problema). Si chiudono in spread le Call scoperte acquistando le 20.500 finanziandosi in parte con la vendita di altre 3 Call 21.000 Naked.

La correzione quindi prevede in sostanza l'acquisto in ratio di una call che comverta la prima naked in debit spread. In sintesi si tratta di sovrapporre, al ratio sotto attacco, un nuovo ratio distante di uno o più strikes.
Domanda: le naked dei ratio sono effettivamente naked oppure compri sempre delle protezioni (es. delta 0.10)?
Grazie.

La correzione quindi prevede in sostanza l'acquisto in ratio di una call che comverta la prima naked in debit spread. In sintesi si tratta di sovrapporre, al ratio sotto attacco, un nuovo ratio distante di uno o più strikes.
Domanda: le naked dei ratio sono effettivamente naked oppure compri sempre delle protezioni (es. delta 0.10)?
Grazie.

Generalmente no! Le protezioni costano... e se segui dinamicamente il mercato non ne hai bisogno a rialzo (almeno questa è la mia opinione)...a limite per i movimenti veloci di copertura - se proprio dovesse servire - si può utilizzare il future ...

Grazie AZ, molto chiaro.