Options Market Balance

Intervengo confermando che anche su dax e bund la strategia letta con gli open interest è una short put. Qualcuno qua sta mentendo e la soluzione del rebus è che abbiano semplicemente operato al ribasso sul mib ed al rialzo su tutti gli altri eurepei, equity e tassi dando per scontata una ovvia e più volte dimostrata debolezza del nostro. Una sorta di copertura di portafoglio.

Scusa AZ13. Visto che molte persone seguono altri mercati come mai non commenti anche altri sottostanti con il metodo Option Market Balance?

Scusa AZ13. Visto che molte persone seguono altri mercati come mai non commenti anche altri sottostanti con il metodo Option Market Balance?

Dal nikname che ti sei scelto non ne avresti bisogno… scherzo naturalmente.

Bhe… il motivo è molto semplice i dati dell’eurex sono disponibili dopo le 14:00 del giorno dopo per cui fare una analisi giornaliera con l'OMB risulterebbe in ritardo e fuorviante. Il dati sul nostro mercato sono invece disponibili dopo le 19:00 del giorno corrente. Quindi un dato fresco e più attendibile.
Ora visto che il nostro mercato è abbastanza tecnico, nel senso che è fatto prevalentemente da istituzionali che per informazioni e capitali messi a rischio fare analisi sul nostro mercato e estenderla ad altri con le dovute correlazioni è cosa saggia e giusta.
Oltretutto non dimentichiamoci un aspetto molto importante: il nostro mercato chiude alle 17:40 mentre la maggior parte chiudono alle 22:00. Perciò avere il dato potrebbe anche aiutare a fare delle coperture o a prendere posizioni direzionali qualora si stia operando su altri mercati.
Comunque analisi settimanali con l'OMB su altri mercati vanno bene!!!

Grazie!

Ecco a che cosa mi riferivo quando dicevo stamani che il nostro mercato è molto tecnico…
Avete visto come abbiamo anticipato la tendenza? Il Dax e il Cac ci hanno seguito a ruota invertendo la rotta!

Aòltro che S&P, Nasdaq o Dax ...

E' il nostro mercato che detta le linee guida !

Ecco la situazione sullo Stoxx. Short Call con future in diminuzione.

AZ13 un parere sullo Stoxx
hanno movimentato tra lunedi e giovedi la stesse quantita di call e di put
ma hanno ridotto di molto OI del future
cosa puo significare ?

download/file.php?id=323&mode=view

Tra oggi e domani farò un’analisi dettagliata anche sullo Stoxx con OMB per valutare le posizioni che hanno assunto le “mani forti” su questo mercato.

Manca ancora il dato della seduta di ieri che sarà noto quest’oggi…

Sp50029-10-2011 11.27.png

UN grafico settimanale del sp500 +

Nel primo grafico sp500 settimanale si nota come sia stato recuperato il vecchio livello di supporto
Nel secondo è evidenziato il livello di supporto di volatilita che è stato quasi raggiunto
nel terzo grafico i grandi speculatori hanno iniziato a prednere posizioni lunghe nell ultimo mese

Ottimo... un pò conferma - se non erro - l'analisi che abbiamo fatto all'inizio del mese sul nostro mercato?

Durante la scorsa settimana, il mercato delle Mibo (cioè le opzioni che hanno come sottostante l’indice Ftse Mib) ha costruito come - si vede - uno SHORT STRIP ossia una strategia simile alla SHORT STRADDLE, dove, anziché vendere una quantità simile di Call e di Put, sono state vendute più Put rispetto Call.

Lo Short Strip è una strategia che sfrutta un calo di volatilità del sottostante dovuto al fatto che quest’ultimo non si muoverà molto in futuro. Questo calo di volatilità si rifletterà naturalmente su prezzo delle opzioni, che, a parità di altre condizioni, tenderà a scendere favorendo di fatto i venditori. Al tempo stesso – chi attua questa strategia - ritiene che il movimento del mercato nel prossimo futuro sia più orientato verso un rialzo che un ribasso.

Quindi - come abbiamo constatato - gli istituzionali si sono effettivamente comportati come avevamo anticipato in sede di analisi preventiva della scadenza di novembre.

Vedremo nei prossimi giorni se manterranno questo atteggiamento o se cambieranno impostazione.