Operatività mese di Settembre 2012

sono nuovo del forum e vorrei esprimere i miei più sentiti complimenti ad az13.

ho imparato molto in questi forum dove gli esempi delle strategie, il metodo garcia e le mille altre cose qui riportate sono spiegate benissimo e in modo chiaro.

ho letto anche della tua capacità di analisi del mercato che riesce a prevedere quasi sempre l'andamento o le aperture del giorno dopo.

e' possibile avere una view anche sull'apertura di domani mattina e sul relativo settlement di settembre?

grazie mille

sono nuovo del forum e vorrei esprimere i miei più sentiti complimenti ad az13.

ho imparato molto in questi forum dove gli esempi delle strategie, il metodo garcia e le mille altre cose qui riportate sono spiegate benissimo e in modo chiaro.

ho letto anche della tua capacità di analisi del mercato che riesce a prevedere quasi sempre l'andamento o le aperture del giorno dopo.

e' possibile avere una view anche sull'apertura di domani mattina e sul relativo settlement di settembre?

grazie mille

nel nostro Club aldusit, secondo me questa è la situazione più probabile…

Questo obiettivo è raggiungibile? Lo vedremo alla fine se hanno effettivamente questa intenzione... un livello accettabile potrebbe essere una chiusura sui 15.900…

Perfetto grazie mille.

Distribuzione definitiva dei volumi del future dell’indice Ftse Mib di oggi giovedì 20 settembre 2012.
Area di valore che corrisponde al 70% degli scambi è stata da 15.805 a ribasso 15.960 a rialzo. Il livello di prezzo dove si sono avuti la maggior parte degli scambi è stato a livello 15.850 ovviamente coincide con il PVP cioè picco dei volumi.

Il VWAP cioè la media dei prezzi pesata per i volumi è stata 15.880.

Non si tratta di magia! Si tratta semplicemente di saper leggere e interpretare la disposizione degli open interest a scadenza… sto parlando in particolare del probabile “cash settlement” - cioè della regolazione per contanti - del mese di settembre 2012 per quanto riguarda le opzioni Mibo sull’l’indice Ftse Mib. A più riprese ho sostenuto che questo valore avrebbe dovuto aggirarsi sui 16000 punti e questo per una ragione molto semplice: a tale livello di prezzo i venditori di opzioni sono in assoluto meno esposti… se fate riferimento al prezzo di chiusura dell’indice di ieri e fate la somma degli OI di Call e di PUT a cavallo del prezzo di chiusura noterete che questa risulta maggiore proprio sullo strike 16000.

Sullo strike 16000 le Call sono 4481 le Put 3186 in totale quindi 7667

Presso di chiusura = 15.830

Sullo strike 15750 le Call sono 1168 le Put 921 in totale quindi 2089

Non si tratta di magia! Si tratta semplicemente di saper leggere e interpretare la disposizione degli open interest a scadenza… sto parlando in particolare del probabile “cash settlement” - cioè della regolazione per contanti - del mese di settembre 2012 per quanto riguarda le opzioni Mibo sull’l’indice Ftse Mib. A più riprese ho sostenuto che questo valore avrebbe dovuto aggirarsi sui 16000 punti e questo per una ragione molto semplice: a tale livello di prezzo i venditori di opzioni sono in assoluto meno esposti… se fate riferimento al prezzo di chiusura dell’indice di ieri e fate la somma degli OI di Call e di PUT a cavallo del prezzo di chiusura noterete che questa risulta maggiore proprio sullo strike 16000.

Sullo strike 16000 le Call sono 4481 le Put 3186 in totale quindi 7667

Presso di chiusura = 15.830

Sullo strike 15750 le Call sono 1168 le Put 921 in totale quindi 2089

Buongiorno. Come si scrive Chapeau? Ah si...Chapeau!

Il cash settlement del mese di settembre 2012 per quanto riguarda le opzioni Mibo sull’l’indice Ftse Mib è stato 15.927

Situazione dopo la prima ora di contrattazione del Garcia dinamico con i livelli statici del nuovo future scadenza dicembre 2012 sull’indice Ftse Mib per quanto riguarda la giornata di oggi venerdì 21 settembre 2012.

Come si vede – alla chiusura del Gap up in apertura – bisognava intervenire con un acquisto e l’eventuale chiusura a due livelli sopra… occasione per quanto mi riguarda persa…

Mercato di tipo swing sui livelli dinamici a rialzo si va in controtendenza acquistando Put mentre su quelli a ribasso si acquistano Call scadenza ottobre 2012

omissis… se fate riferimento al prezzo di chiusura dell’indice di ieri e fate la somma degli OI di Call e di PUT a cavallo del prezzo di chiusura noterete che questa risulta maggiore proprio sullo strike 16000.

Salve,
in tempi remoti questo calcolo mi portava spesso fuori strada, nel senso che il settlement non cadeva mai nel punto teorico precalcolato di minor danno economico per i M.M. ma era o più spostato verso le call o verso le put.
Il calcolo ovviamente si basava sugli OI di tutte le opzioni.
Mi son dato questa spiegazione: probabilmente il M.M. tiene una contabilitità dei singoli strike sia di call che di put. Quindi non solo si deve considerare quanti OI sono aperti ma quale incasso temporalmente ha ottenuto il MM vendendo quelle opzioni.
Tenendo conto di questo incasso si potrebbe spiegare come mai il punto di settlement non corrisponde esattamente al minor danno apparente.
Purtroppo questa informazione a noi manca salvo voler andare a registrare il prezzo medio delle singole transazioni giornaliere delle opzioni, ma credo sia un'impresa assurda a meno che non ci venga qualche idea in proposito. Spero di esser stato chiaro.
Ciao