SCADENZA DICEMBRE 2024

Volume Profile dopo le 15:30

Piazza Affari paga la giornata negativa del settore bancario dopo le buone performance dei giorni scorsi.
Segno meno per il listino milanese, in una sessione caratterizzata da vendite diffuse soprattutto sul settore bancario ed energetico e, con il FTSE MIB che alla fine ha accusato una discesa dello -1,22% chiudendo 34.315,24 punti

Diario operativo

Operazioni di oggi martedì 17 dicembre 2024
Ecco le operazioni concluse nella giornata di oggi. A sinistra le aperture e a destra le relative chiusure.

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Strategia

Anche oggi la performance non è stata all'altezza delle aspettative a causa di due fattori principali che hanno inciso negativamente sulla strategia.
In primo luogo, l'apertura in gap down del sottostante, combinata con un Delta molto positivo, ha generato un impatto immediato, influenzando negativamente la performance fin dall’inizio.

In secondo luogo, la forte e inaspettata discesa ha causato un aumento della volatilità implicita, soprattutto per le Put, che ha ulteriormente aggravato la situazione, dato il Vega negativo della strategia.
Un solo future short a protezione delle Put evidentemente non è bastato!

Come sottolineato in precedenza, le previsioni fatte in prossimità delle scadenze di opzioni e future sono complesse. L'affidamento sui volumi dei future per anticipare le tendenze del sottostante, in un contesto di rollover, risulta poco affidabile.
Tuttavia, nonostante la mancata realizzazione di un risultato eccezionale, il margine di guadagno rimane soddisfacente.

Commenti e valutazioni di oggi mercoledì 18 dicembre 2024 sul mercato Italiano in particolare sull'indice Ftse Mib e dei suoi derivati (Mibo e future).

Market Profile delle 10:00. Apertura nella parte bassa dell'area di valore precedente, rapido scivolamento a testare i minimi di ieri e risalita con formazione di una colonna a stampa singola all'interno del bilanciamento iniziale. Quest'ultimo appare corto e potenzialmente superabile nella sua parte alta. L'obiettivo potrebbe essere quello di dirigersi nei pressi di area 34.500 punti.

Volume Profile. Prezzo sopra il POC e sopra al VWAP

Riferimenti di oggi basati sulla volatilità implicita delle opzioni Call e Put Mibo ATM scadenza dicembre.

Strategia aggiornata ai valori attuali di prezzo e volatilità implicita.

Sfumata la possibilità ieri di fare il colpaggio, oggi non dovremmo fare operazioni almeno nella fascia di prezzo 34200/34700

Market profile aggiornamento ore 15:30. Dopo il test deo 34:500 fallito il mercato è tornato nella parte centrale della distribuzione dove si sta consolidando un'area di valore formata da molti TPO. Il POC di oggi è in linea con quello della seduta precedente.

Zone di eccesso nel breve (ipervenduto o ipercomprato)